КУКУРУЗА

Показатель

2010/2011

2011/2012

2012/2013 Апр

2012/2013 Мар

Изм. прогноза

Производство

832,49

882,5

855,92

854,07

+1,85

Импорт

91,03

100,33

95,03

95,23

-0,2

Общее предложение

1070,9

1110,01

1083,28

1080,91

+2,37

Экспорт

91,89

103,43

96,42

96,47

-0,05

Кормовое потребление

501,85

505

517,54

522,85

-5,31

Пищевое потребление

349,4

356,61

352,51

352,45

+0,06

Общее потребление

851,25

861,61

870,05

875,3

-5,25

Конечные запасы

128,19

131,88

125,29

117,48

+7,81

Фьючерсные цены на кукурузу (settlement 10.04.2013):

•CME (CBOT) США №2 Желтая кукуруза Май13 255,50/+1,87USD/т, Июл13 249,00/+1,96USD/т

•Euronext (MATIFF) Франция Июн13 291,12/-2,89USD/т, Авг13 291,12/-2,89USD/т

•NCDEX Индия Апр13 242,1/+2,9USD/т

•DCE Китай Май13 379,13/+0,24USD/т, Июл13 388,01/+1,06USD/т

Цены на кукурузу на физическом рынке

Базис

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

FOB US№3

-/282(+3)

-/281(+3)

-/279(+2)

-/279(+4)

-/278(+5)

-/278(+7)

FOB UA

-/265

-/269

-/269

 

 

-/230

FOB RO

-/273

 

 

 

 

 

FOB BR

 

 

 

-/229

-/233

-/229

FOB AR

-/229

-/232

-/234

-/234

-/197

 

CIF CN

-/323(+1)

 

 

 

 

 

*Спрос/Предложение, US - США Мекс. залив, UA – Украина, RO – Румыния, BR – Бразилия, AR – Аргентина, CN – Китай, Shenzhen

Новости на поддержку цен на кукурузу:

1. В Китае аномально холодная погода и избыток влаги на полях задерживают сев кукурузы, сообщает МСХ Китая. Неблагоприятная погода увеличивает затраты на выращивание кукурузы и может привести к снижению качества зерна.

Китай является вторым крупнейшим в мире производителем и потребителем кукурузы после США. В 2012г. китайские сельхозпроизводители собрали 208,12 млн. т кукурузы, на 8% больше, чем в 2011г. Китай также является активным импортером этой культуры. Объем импорта в прошлом году составил 5,21 млн. т. Напомним, в текущем году ожидается рост импорта кукурузы в Китай до 6-7 млн. т

2. Япония закупила три судна кукурузы общим объемом 100 тыс. т из Южной Африки, которая не является традиционным поставщиком в Японию. Суда были зафрахтованы для поставки в мае и июне.

Япония ищет альтернативные источники в связи со снижением предложения и высокими ценами на кукурузу в США а также перегруженностью портов в Бразилии.

Традиционно, южноафриканская кукуруза используется непосредственно для пищевого потребления из-за более низкой влажности, больших мягких зерен и меньшего процента битых зерен, но японские переработчики планируют использовать ее для изготовления кормов для животных.

Южноафриканская кукуруза обычно продается с премией к происхождению США, но из-за серьезной засухи на Среднем Западе США в прошлом году, разница в цене значительно сократилась.

Трейдеры не уточнили цены на кукурузу ЮАР, но указали, что кукуруза США с поставкой в японские порты (C&F) в июне в настоящее время предлагается с премией около 185 центов/бушель к июльскому контракту на Чикагской товарной бирже (+72,83 USD или 321,83 USD/т C&F - ~270-275 USD/т FOB Одесса).

Бразильская кукуруза еще дороже – премия C&F около 190 центов (+74,8 USD или 323,8 USD/т C&F - ~270-275 USD/т FOB Одесса) из-за перегруженности порта, с периодом ожидания для суден до шести недель.

Япония по-прежнему нуждается в 600 тыс. т кукурузы с поставкой в апреле-июне, но покупать не торопится, ожидая снижения цен

Новости на ослабление цены кукурузы:

1. USDA увеличил прогноз мировых запасов кукурузы на 7% до 125,29 млн. т, гораздо больше, чем ожидалось (119,104 - средние ожидания, 108,13-125 – диапазон), но переходящие запасы в США, хоть и выросли с прошлого месяца, но ниже ожиданий рынка

2. 10 апреля  в различных регионах центральной части США прошли штормы со снегопадами, дождями и сильным ветром, включая торнадо. Проливной дождь и снег должны облегчить, пострадавшие от засухи площади Равнин

3. USDA увеличили прогноз производства кукурузы в Бразилии до 74 млн. т, больше чем ожидал рынок и сохранили прогноз урожая кукурузы в Аргентине неизменным с марта, тогда как ожидалось снижение

4. USDA сохранили прогнозы урожая сои в Аргентине и Бразилии неизменными с марта, тогда как рынок ожидал снижения на 1 млн. т по каждой стране, кроме того USDA повысили прогноз урожая в Парагвае

5. Индийская кукуруза потеряла значительное преимущество перед южноамериканской кукурузой, предлагаемой в Азии, ввиду снижения мировых цен, после выхода отчета USDA о квартальных запасах в США (28 марта). Так южноамериканская кукуруза  снизилась до 290 USD/т C&F (~250-255 FOB Одесса май) с уровня 325 USD/т C&F, который был до выхода отчета USDA.

Индийская кукуруза котируется по около 280 USD/т, C&F Юго-Восточная Азия с поставкой в июне.

У индийской кукурузы было огромное преимущество по сравнению с происхождением из Южной Америки в марте, когда спрэд между ними достигал  40 USD/т, а теперь сузился до всего лишь 10 USD/т.

Импортеров, как правило, привлекает индийская кукуруза, когда она на  15-20 USD/т  дешевле, чем аргентинская кукуруза.

Экспортные сделки с индийской кукурузой, замедлились на этой неделе, сообщается лишь об одной продаже объемом 15 тыс. т во Вьетнам по 280 USD/т , C&F с поставкой в мае. Эта сделка с Вьетнамом была обусловлена потребностью покупателя покрыть некоторый срочный спрос.

Индийские экспортеры были активными продавцами кукурузы в этом году, с 450 тыс. т законтрактованными для отправки в Индонезии в апреле-мае, около 100 тыс. т - во Вьетнам и 60 тыс. т –  в Малайзию.

Индонезийские производители кормов платили от 280 до 295 USD/т , C&F за индийскую кукурузу нового урожая перед началом снижения мировых цен.

Хотя индийские цены на кукурузу немного снизились, но высокий спрос со стороны отечественного птицеводства и минимальная поддержка правительства не даст ценам значительно просесть. Индийские цены уже близки к минимальному уровню поддержки

6. Мексика планирует собрать 22,45 млн. т кукурузы в этом году по сравнению с 21,35 млн. т в прошлом – МСХ Мексики